Surproduction d'énergie propre en Chine et exportation de normes de réseau à ultra-haute tension : implications pour la sécurité commerciale et réponses politiques

Synthèse

La surproduction d'énergie propre de la Chine est une réponse structurelle visant à combler le déficit de la demande intérieure laissé par la crise de son marché immobilier, une stratégie qui s'étend désormais des panneaux solaires, batteries et véhicules électriques à l'exportation de normes de réseau à ultra-haute tension (UHT). Malgré un écrêtement de la production sur le réseau atteignant 360 TWh au premier semestre 2026 — une augmentation de 49 % en glissement annuel — Pékin continue d'accroître ses exportations, recadrant la question non pas comme un échec de sa politique industrielle, mais comme le produit de perspectives biaisées des médias occidentaux. La part de marché des trois grandes entreprises sud-coréennes de batteries sur les marchés non chinois est déjà en déclin, ce qui rend très probable que leur désavantage concurrentiel sur les produits finis s'étende à des secteurs de plus haut niveau comme les systèmes de stockage d'énergie (SSE) et les infrastructures de réseau. Les droits de douane unilatéraux et les réglementations de certification des États-Unis et de l'UE sont insuffisants pour résoudre ce problème structurel. La Corée du Sud doit simultanément participer à des systèmes de certification multilatéraux, s'assurer un avantage technologique dans les SSE et les batteries de nouvelle génération, et établir ses propres normes de sécurité pour les réseaux. Le scénario le plus probable est la poursuite inertielle de la structure actuelle (probabilité de 55 %), dans laquelle les pays en développement deviennent de plus en plus dépendants des normes chinoises tandis que le contournement des marchés développés par la Chine via des exportations indirectes s'intensifie.

I. Analyse de la situation actuelle

Exportations de normes de réseau UHT et surproduction d'énergie propre en Chine : analyse de la situation actuelle

1. Contexte et développements

L'offensive de la Chine en matière d'exportation d'énergies propres n'est pas une politique industrielle isolée, mais une réponse structurelle visant à combler le déficit de la demande intérieure créé par la crise de son marché immobilier [3]. Ce schéma est d'abord apparu dans les secteurs des véhicules électriques (VE) et des batteries au début des années 2020 [3][10]. Il s'est ensuite étendu à l'acier, aux produits chimiques, aux machines et aux robots industriels [10]. Les panneaux solaires ont été une composante essentielle de cette offensive à l'exportation dès ses premières étapes [3].

L'excédent du compte courant de la Chine est passé de 0,7 % du PIB en 2019 à 3,7 % en 2025 [3][10], un chiffre qui indique qu'une structure s'est ancrée, dans laquelle la capacité de production non absorbée par le marché intérieur est déversée à l'étranger. Au premier semestre 2026, la Chine a écrêté 360 TWh d'énergie propre en raison des limitations du réseau, soit une augmentation de 49 % par rapport à la même période de l'année précédente [3]. Cela signifie que la production d'énergie solaire et éolienne a déjà dépassé la capacité du réseau. Pékin ne reconnaît pas cela comme un échec de sa politique industrielle ; au lieu de cela, il mène une campagne narrative pour recadrer la question comme un problème de « perspectives biaisées des médias occidentaux » [3].

L'aspect clé de la phase actuelle est l'expansion de cette structure, des VE et des batteries à l'énergie solaire et éolienne, et maintenant à l'infrastructure du réseau électrique elle-même. La Chine promeut une initiative de « Super-réseau mondial » visant à faire de sa technologie nationale de transport à ultra-haute tension (UHT) la norme mondiale. Le journal allemand Frankfurter Allgemeine Zeitung a rapporté : « Pékin installe de manière dense de nouvelles lignes de transport UHT sur son territoire, et le gouvernement a l'intention de faire de cette technologie la norme mondiale pour fournir au monde son électricité verte produite localement » [11]. Le statut de la Chine en tant que premier producteur mondial de modules solaires, de VE et de batteries se traduit désormais par un effort pour exporter ses normes de réseau électrique.

2. Situation actuelle

Les statistiques du secteur des batteries montrent clairement la vitesse à laquelle les entreprises chinoises gagnent du terrain sur les marchés non chinois. De janvier à juillet 2026, l'utilisation mondiale de batteries pour VE en dehors de la Chine a atteint 316,2 GWh, soit une augmentation de 25,8 % par rapport à la même période de l'année dernière [9]. La part de marché combinée de CATL et BYD a atteint 44,6 % même sur ces marchés non chinois [9][7]. En revanche, l'utilisation combinée des trois grandes entreprises sud-coréennes — LG Energy Solution, SK On et Samsung SDI — s'est élevée à 86,1 GWh, soit une baisse de 8,9 % en glissement annuel [9]. Une tendance similaire est évidente dans le secteur des VE finis. En août, les exportations chinoises de VE ont atteint 1,01 million d'unités, dépassant le million pour le troisième mois consécutif et marquant une hausse de 78 % par rapport à l'année précédente. Au cours de la même période, les immatriculations de véhicules neufs en Corée du Sud ont chuté de 8,6 %, ce qui indique que l'écart entre la production et la demande intérieure devient structurellement ancré [7].

Le marché des systèmes de stockage d'énergie (SSE) est la prochaine frontière de cette expansion structurelle. La demande de stockage d'énergie à grande échelle connaît une croissance sérieuse, tirée par l'expansion des énergies renouvelables, le besoin de stabilisation du réseau et la croissance des centres de données et des infrastructures d'IA [2]. SNE Research prévoit que le marché mondial des batteries pour SSE passera d'environ 353 GWh en 2024 à environ 1 870 GWh d'ici 2035 [2]. Les fabricants chinois tels que CATL, CALB et EVE dominent déjà également ce marché [2]. Une tendance se dessine où le modèle de surproduction et d'offre à bas coût, établi dans le solaire, les VE et les batteries, se déplace maintenant vers les SSE, les infrastructures de réseau, et même le domaine de la demande en électricité des centres de données pour l'IA.

Les réponses des pays destinataires prennent également forme. Aux États-Unis, l'administration Trump a publié un décret présidentiel restreignant largement l'utilisation d'équipements de réseau électrique de fabrication chinoise. Le Nikkei a rapporté que cette mesure a entraîné des retards ou des annulations de projets d'énergies renouvelables. Les développeurs reportent leurs achats et les avocats mettent en garde contre la hausse des coûts [13]. Une situation paradoxale émerge où les contrôles de la chaîne d'approvisionnement américains, dans un contexte de flambée de la demande d'électricité due à l'IA, pèsent par inadvertance sur les propres projets d'énergie propre du pays [13].

Des mesures défensives se matérialisent également en Europe. L'Allemagne prépare un ensemble de mesures de sécurité économique, y compris de nouveaux droits de douane sur les véhicules électriques hybrides. En réponse, le journal d'État chinois Global Times a cité un expert allemand pour soutenir que « de telles mesures risquent d'externaliser les problèmes de compétitivité de sa propre industrie » [15]. La partie chinoise promeut un discours qui présente le durcissement des réglementations européennes comme une tentative de dissimuler les échecs de ses propres politiques industrielles.

3. Acteurs clés et positions

Gouvernement et entreprises chinoisont un intérêt stratégique à étendre l'avantage en matière de capacité de production qu'ils ont établi dans le solaire, les VE et les batteries au domaine des normes de réseau électrique. Les multinationales chinoises comme BYD, CATL et Mingyang Smart Energy ont déjà atteint des positions de leader mondial dans les secteurs des VE, des batteries et des éoliennes. Elles développent leurs investissements à l'étranger en acquérant ou en construisant des capacités de production à l'étranger [12][17]. La technologie de transport UHT, menée par la State Grid Corporation of China, peut être considérée comme une tentative d'aller au-delà de simples exportations d'infrastructures pour s'assurer le pouvoir de définir les spécifications du futur système électrique mondial [11]. Dans son 15e Plan quinquennal, Pékin a annoncé l'introduction d'un « mécanisme d'alerte sur les capacités » pour contrôler la concurrence excessive, ou « neijuan ». Cependant, le rythme auquel les entreprises leaders comme BYD augmentent leurs objectifs de vente à l'étranger dépasse la mise en œuvre des politiques [7].

États-Unissont confrontés à des pressions politiques contradictoires, pris entre la forte augmentation de la demande d'électricité des infrastructures d'IA et les risques de dépendance vis-à-vis des équipements de fabrication chinoise. L'exclusion des équipements de réseau chinois par décrets présidentiels s'aligne sur une logique de sécurité, mais elle provoque des effets secondaires industriels à court terme tels que des retards dans les projets d'énergie propre et une hausse des coûts [13]. Parallèlement, Washington continue de redéfinir la surproduction dans l'ensemble du secteur de la fabrication de pointe — y compris l'acier, les VE, les batteries et les robots — comme une question de sécurité et envisage des droits de douane supplémentaires [10].

Union européenne et Allemagnesont en première ligne face à la surproduction chinoise et à son offensive pour diffuser ses normes de réseau électrique. L'examen par l'Allemagne de droits de douane sur les véhicules hybrides s'inscrit dans la lignée de la démarche plus large de l'UE visant à étendre des mesures comme le Mécanisme d'ajustement carbone aux frontières (MACF) et les droits antidumping de l'acier aux VE, batteries et robots [10][15]. Cependant, la partie chinoise conteste la légitimité de ces actions, les présentant comme une tentative de l'Europe d'externaliser ses propres problèmes de compétitivité [15].

Entreprises sud-coréennessont confrontées à une double pression alors que leur part de marché s'érode même sur les marchés non chinois. La baisse de la part de LG Energy Solution, SK On et Samsung SDI sur ces marchés indique un risque croissant de dépendance de la chaîne d'approvisionnement tant pour les véhicules finis que pour les batteries [9][7].

4. Enjeux clés

Le débat sur la surproduction se déplace de la concurrence sur des produits individuels comme les panneaux solaires, les VE et les batteries vers le niveau infrastructurel des normes et de l'intégration des réseaux [3][11]. La normalisation de l'écrêtement (le refus de la production d'énergie renouvelable) est un indicateur des limites de la capacité d'absorption nationale de la Chine [3], suggérant que les pressions à l'exportation se poursuivront. Un enjeu clé demeure : les seules réponses tarifaires sont insuffisantes pour restaurer les bases manufacturières des États-Unis et de l'Europe [3]. Dans une phase de concurrence des normes, le leadership dans les spécifications techniques elles-mêmes, plutôt que les droits de douane, sera probablement le facteur décisif à long terme. La forte augmentation de la demande d'électricité des centres de données pour l'IA apparaît comme une nouvelle variable dans cette compétition [2][13][18]. La projection selon laquelle la part de la Chine dans la puissance de calcul atteindra 30 % d'ici 2030 [18] conforte la tendance d'une fusion de la concurrence dans les énergies propres et les réseaux électriques avec la concurrence dans les infrastructures d'IA.

II. Analyse approfondie

Exportations de normes de réseau UHT et surproduction d'énergie propre en Chine : analyse approfondie

1. Analyse des causes profondes

Le point de départ de cette problématique est la crise prolongée du secteur immobilier chinois. L'effondrement de la structure où l'investissement immobilier était le principal moteur de la croissance du PIB a simultanément mis à mal les finances des gouvernements locaux et la consommation des ménages [3]. Les exportations manufacturières ont été choisies comme moteur de croissance alternatif pour combler ce vide. Le solaire, les VE et les batteries ont été les terrains d'expérimentation initiaux pour cette alternative [3][10]. Le fait que l'excédent du compte courant de la Chine ait plus que triplé, passant de 0,7 % du PIB en 2019 à 3,7 % en 2025, montre que ce changement n'est pas une réponse cyclique temporaire mais une refonte fondamentale de son modèle de croissance [3][10].

Les subventions industrielles sont un outil pour mettre en œuvre ce changement, et non sa cause profonde. Les gouvernements locaux se sont fait concurrence pour attirer des installations de production de panneaux solaires et de batteries afin d'atteindre les objectifs de PIB et de maintenir l'emploi. Bien que cette concurrence soit un choix rationnel pour chaque gouvernement local, elle se traduit au niveau national par une capacité de production dépassant de loin la capacité d'absorption nationale. Le fait que 360 TWh d'énergie propre aient été écrêtés au premier semestre 2026 en raison des limitations du réseau signifie que cet écart a déjà atteint une limite physique [3]. L'augmentation de 49 % en glissement annuel montre que le problème s'accélère au lieu de diminuer [3].

La raison pour laquelle Pékin a choisi une stratégie narrative consistant à recadrer cette situation comme une question de « perspectives biaisées des médias occidentaux » plutôt que comme un « échec de sa politique industrielle » est claire [3]. Reconnaître la surproduction susciterait, sur le plan intérieur, des critiques envers les gouvernements locaux et, sur le plan extérieur, fournirait une justification aux réponses tarifaires. La stratégie de recadrage est un choix visant à éviter ces coûts politiques tout en continuant à développer les exportations.

2. Contexte structurel

Structure politique : relations centre-périphérie et inertie de la politique industrielle

Le problème de surproduction de la Chine ne découle pas d'un manque de contrôle du gouvernement central, mais des caractéristiques structurelles des relations centre-périphérie. Bien que le Ministère de l'Industrie et des Technologies de l'Information ait annoncé dans le 15e Plan quinquennal l'introduction d'un « mécanisme d'alerte sur les capacités » pour contrôler la concurrence excessive, ou neijuan (內卷), dans l'industrie des VE, le rythme auquel les entreprises leaders comme BYD augmentent leurs objectifs de vente à l'étranger dépasse la mise en œuvre des politiques [7]. Cela révèle un décalage dans l'exécution des politiques, où le gouvernement central reconnaît le problème mais est incapable de freiner immédiatement les incitations des gouvernements locaux et des entreprises publiques ou privées à développer les exportations.

Structure économique : l'écart structurel entre la capacité de production et la demande intérieure

Le réseau électrique lui-même agit comme un goulot d'étranglement physique dans cet écart. Les installations de production d'énergie renouvelable dépassant la capacité du réseau, la réponse de la Chine n'est pas d'ajuster la demande intérieure mais d'exporter la technologie de réseau elle-même. Le projet de faire de son réseau à ultra-haute tension (UHT) la norme mondiale et de « fournir au monde son électricité verte produite localement » [11] peut être interprété comme une tentative de transformer un problème de surproduction nationale en une dépendance infrastructurelle étrangère. En cas de succès, cela ferait passer le statut de la Chine d'exportateur d'équipements de production d'électricité à celui de prescripteur de normes de réseau. C'est une voie pour étendre la domination du marché déjà observée dans les batteries et les VE au niveau supérieur de l'infrastructure du réseau électrique.

Cette expansion se manifeste selon deux axes simultanés dans les domaines du commerce et de la sécurité économique. Le premier est la concurrence pour les parts de marché des produits finis. Sur les marchés non chinois, la part de marché combinée des batteries de CATL et BYD a atteint 44,6 %, tandis que celle des trois entreprises sud-coréennes a chuté de 8,9 % [9]. Le second est la concurrence sur les normes d'infrastructure. Une fois qu'une norme est établie, le coût élevé de remplacement crée un effet de dépendance à beaucoup plus long terme que la concurrence pour les parts de marché. Une situation où la norme d'infrastructure essentielle d'un pays — le réseau électrique, et non un système ferroviaire comme la Deutsche Bahn — devient dépendante d'une technologie étrangère a des implications de sécurité qualitativement différentes de l'importation de produits individuels.

Structure de sécurité : un front secondaire dans la compétition pour l'hégémonie technologique entre les États-Unis et la Chine

Les États-Unis sont déjà entrés dans la phase de redéfinition de cette structure comme une question de sécurité. L'administration Trump a publié un décret présidentiel restreignant largement les équipements de réseau de fabrication chinoise, ce qui a provoqué des retards ou des annulations de projets d'énergie renouvelable aux États-Unis [13]. Même face à la pression contraire exercée par la forte augmentation de la demande d'électricité des centres de données pour l'IA, les États-Unis choisissent de donner la priorité à l'exclusion des équipements chinois [13]. Cela montre que la compétition stratégique entre les États-Unis et la Chine étend ses lignes de front au-delà des semi-conducteurs et de l'IA pour atteindre le domaine traditionnel des infrastructures qu'est le réseau électrique.

L'Allemagne suit une voie similaire. Elle prépare un ensemble de mesures de sécurité économique qui inclut de nouveaux droits de douane sur les VE hybrides, ce qui peut être interprété comme une réponse défensive au niveau européen à la diffusion de la technologie chinoise des réseaux et des VE [15]. Le média d'État chinois, le Global Times, a contré ces mesures allemandes en les qualifiant de « tentative d'externaliser ses propres problèmes de compétitivité » [15]. Cette dynamique conflictuelle suggère que non seulement les États-Unis, mais aussi l'UE, préparent individuellement des réponses industrielles et commerciales à l'expansion des normes chinoises.

3. Précédents historiques et comparaison avec des cas similaires

La concurrence actuelle sur les normes de réseau électrique est une répétition d'un schéma déjà observé dans le solaire, les VE et les batteries. Dans les années 2010, l'expansion de la capacité de production de modules solaires en Chine, tirée par les subventions, a créé un précédent en chassant du marché de nombreux fabricants européens et américains. Ce schéma s'est répété dans les secteurs des VE et des batteries au début des années 2020, et a maintenant progressé au point que la part de CATL et BYD approche la moitié du marché non chinois [9][12]. La diffusion séquentielle de ce schéma à l'acier, aux produits chimiques, aux machines et aux robots industriels a été confirmée dans une analyse précédente de l'EAI [10].

Cependant, l'exportation de normes de réseau électrique diffère de manière critique de ce schéma. Les cas précédents étaient des compétitions pour des parts de marché sur des produits finis et des composants. Les normes de réseau électrique représentent une concurrence normative qui définit le fondement du système énergétique d'un pays. Un précédent similaire peut être trouvé dans la compétition sur les normes 5G dans le secteur des télécommunications. La dynamique où les États-Unis ont exigé de leurs alliés qu'ils excluent les équipements 5G de Huawei, qui avaient été largement adoptés dans de nombreux pays en développement, pour des raisons de sécurité, pourrait se reproduire dans le domaine des réseaux électriques. Cependant, alors que la logique centrale de l'exclusion dans le cas de la 5G était les préoccupations de sécurité et de surveillance, la logique pour les réseaux électriques devrait se concentrer sur les vulnérabilités physiques liées à la stabilité de l'approvisionnement énergétique et au contrôle du réseau.

4. Variables clés façonnant les développements futurs

La première variable concerne les choix faits par les pays en développement. Les économies émergentes d'Afrique, d'Asie du Sud-Est et d'ailleurs ont un besoin urgent de modernisation de leur réseau à faible coût. Les médias régionaux africains ont évalué la technologie de stockage par batterie comme un outil clé pour la stabilisation du réseau [5], ce qui rend très probable que les propositions de technologie UHT à bas coût de la Chine auront un attrait significatif pour les pays en développement aux ressources financières limitées. Dans ce cas, même si les normes chinoises sont exclues des marchés développés, une voie de contournement pourrait s'ouvrir pour qu'elles atteignent un statut de norme internationale de facto via les pays du Sud.

La deuxième variable est la rapidité et la cohérence des réponses des États-Unis et de l'UE. Les réglementations américaines sur les équipements de réseau entrent en conflit avec la forte augmentation de la demande d'électricité due à l'IA [13]. Si les retards dans les projets d'énergies renouvelables se prolongent, la tension entre la logique de sécurité et la réalité industrielle pourrait créer une pression pour revenir sur ces politiques. Au sein de l'UE, l'Allemagne est au stade de la préparation de son propre paquet de mesures [15] ; son efficacité dépendra de sa transformation en un ensemble de règles unifiées pour les 27 États membres ou de son maintien en tant que collection de réponses nationales individuelles.

La troisième variable est le paysage concurrentiel ultérieur sur le marché des SSE. La forte augmentation de la demande de stockage d'énergie, tirée par l'expansion des centres de données et des infrastructures d'IA, devrait faire croître le marché de plus de cinq fois, passant de 353 GWh en 2024 à 1 870 GWh en 2035 [2]. CATL, CALB et EVE établissant déjà leur avance sur ce marché [2], si les entreprises chinoises viennent à dominer les SSE après leur succès dans le solaire, les VE, les batteries et les réseaux, la même structure de dépendance sera reproduite à tous les niveaux des infrastructures d'énergie propre et d'IA. Le fait que cette tendance soit stoppée ou consolidée dépendra de l'adoption par les États-Unis et l'UE de mesures commerciales relatives aux réseaux et aux SSE dans les deux à trois prochaines années.